Новости Hardware 25 августа 2023 года

Эксперты DigiTimes Research склоняются к мнению, что введённые властями Японии 23 июля экспортные ограничения на поставку некоторых видов литографического оборудования в Китай в дальнейшем будут только расширяться. Сейчас в этот перечень попадают до 23 наименований оборудования, используемого на различных этапах производства полупроводниковых компонентов. По отдельным направлениям степень зависимости китайских производителей чипов от японского оборудования настолько высока, что внешнеполитические союзники США не упустят возможности воспользоваться этой уязвимостью для усиления давления на КНР.

Не секрет, что в сегменте литографических систем 95% мирового рынка контролируется тремя компаниями: ASML (Нидерланды), Canon и Nikon (Япония). Обе страны уже втянуты властями США в процесс консолидации экспортных ограничений в отношении КНР. В сфере оборудования для травления кремниевых пластин на американские и японские компании тоже приходится более 90% мирового рынка. Оборудование для нанесения тонкоплёночных покрытий тоже на 80-90% контролируется компаниями из США, Японии, Нидерландов и Швейцарии.

В прошлом году, как отмечают представители DigiTimes Research, на долю японского оборудования приходилось около 31% китайского импорта, тогда как США и Нидерланды уже довольствовались 16 и 14% соответственно в силу более раннего введения санкций в отношении КНР. Стало быть, именно на японском направлении власти США будут «дожимать» китайский импорт по этим типам оборудования. Правила экспортного контроля Японии пока охватывают только половину ассортимента поставляемого за пределы страны оборудования для нанесения тонкоплёночных покрытий в сфере литографии. В этом отношении, конечно, японские и американские чиновники способны реализовать имеющийся потенциал для ухудшения ситуации с китайским импортом.

Ресурс Electrek пояснил, что наметившееся недавно в Северной Америке стремление крупных автопроизводителей обеспечить покупателей своих электромобилей совместимостью с зарядными станциями Tesla за счёт использования разъёма NACS или подходящего адаптера имеет под собой вполне рациональную основу. Tesla располагает крупнейшей сетью общественных зарядных станций в Северной Америке, и для новоявленных компаньонов подобная совместимость обеспечивает уверенность покупателей в том, что они смогут заряжаться практически повсеместно. В свою очередь, это будет способствовать росту объёмов продаж электромобилей.

В своё время Tesla начала развивать фирменную сеть зарядных станций исключительно ради удобства клиентов, и не помышляя о прибыльности данной деятельности. Десять лет назад Илон Маск (Elon Musk) был убеждён, что сеть зарядных станций Supercharger «никогда не станет центром извлечения прибыли». Однако, в свете новых перспектив аналитики Wedbush Securities заявляют, что к концу десятилетия именно сеть фирменных зарядных станций сможет приносить Tesla от 3 до 6% ежегодной выручки. В абсолютном выражении это будет от $10 до $20 млрд в год — вполне себе приличная сумма, и эту перспективу Tesla определённо держит сейчас в уме, открывая доступ к своим зарядным станциям клиентам сторонних автопроизводителей.

Ресурс CNBC на вторые сутки после публикации квартальной отчётности не желает прощаться с этой благодатной для обсуждения темой. Со ссылкой на прогнозы аналитиков Deutsche Bank он сообщает, что по итогам этого квартала выручка NVIDIA в серверном сегменте в два с лишним раза превзойдёт совокупные показатели Intel и AMD.

Как считают аналитики, в текущем квартале NVIDIA в серверном сегменте способна выручить до $12 млрд, тогда как Intel ($4 млрд) и AMD ($1,64 млрд) ограничатся более скромными результатами. Пока нет предпосылок к тому, чтобы клиенты NVIDIA перераспределили свои расходы на развитие систем искусственного интеллекта (ИИ) в пользу её конкурентов. Она просто их опередила, предложив готовые к использованию решения раньше соперников, поэтому в гонке ускорения вычислений клиенты просто бросились в экосистему NVIDIA и стали всё больше в неё погружаться, выделяя максимальные бюджеты на покупку именно компонентов этой марки. Intel и AMD по времени немного отстают от NVIDIA, но этого достаточно, чтобы лишить их клиентских средств на достаточно продолжительное время.

Годы технологического могущества Huawei Technologies в сфере сотовой связи не прошли бесследно для китайской компании, которая с 2019 года находится под беспрецедентным давлением американских санкций. Пока они не распространяются на сферу патентного права и сопутствующих экономических отношений, а потому Huawei старается активнее заключать соглашения с теми компаниями, которые заинтересованы в использовании её разработок.

Правда, в случае с Ericsson приходится говорить о перекрёстном лицензировании. Это значит, что Huawei в результате заключённого на этой неделе соглашения со шведским конкурентом получила возможность не только взимать плату за использование своих патентов, но и платит что-то Ericsson за доступ к её разработкам. Соглашение охватывает широкий спектр стандартов вроде 3GPP, ITU, IEEE и IETF, а также технологии передачи данных в сетях 3G, 4G и 5G. На каких финансовых условиях заключено это многолетнее соглашение о перекрёстном лицензировании, не уточняется, но Huawei поясняет, что старалась максимально учесть интересы обеих сторон.

Ежегодное собрание TPI Forum в Аспене, штат Колорадо, как отмечает Nikkei Asian Review, объединило чиновников, представителей академической сферы и полупроводниковой отрасли для обсуждения актуальных проблем, стоящих перед ней. Некоторые из экспертов предостерегли власти США от увлечения субсидированием национальной полупроводниковой отрасли, поскольку опыт Китая в этой области показывает, что подобные меры не слишком эффективны в качестве стимула для развития национальной промышленности. Коррупция и неэффективное использование государственных средств могут помешать достижению благой, в своём изначальном толковании, цели.

Собственно, даже в истории развития США эксперты находят примеры не самого эффективного расходования государственных средств, направленных на исследования и разработки. Некоторые аналитики считают, что локализация центров развития полупроводниковой промышленности сразу в нескольких регионах в конечном итоге переведёт к избытку производственных мощностей. Правительства готовы пренебрегать этой угрозой, списывая всё на интересы национальной безопасности. С экономической же точки зрения все эти усилия по «импортозамещению» и локализации производств не имеют особого смысла. Впрочем, как дал понять один из участников мероприятия, к экономистам в наше время никто особо не прислушивается.

Европа, изначально рассчитывавшая наблюдать за противостоянием США и Китая со стороны, теперь вынуждена окончательно склониться к союзу с первой из стран, хотя это не всегда соответствует её экономическим интересам, как отметили участники встречи.

Для производителей ПК и комплектующих затоваривание складов после завершения пандемии оказалось проблемой, с которой они рассчитывали справиться в течение первого полугодия, но ставки на более быстрое восстановление спроса в Китае себя не оправдали, и теперь DigiTimes сообщает, что скидки на ноутбуки со стороны как торговых сетей, так и самих производителей могут сохраниться до конца текущего года.

Отдельно сообщается, что сами производители ноутбуков перешли от долгосрочного планирования закупок к краткосрочному. Это говорит о том, что производители ноутбуков не могут быть уверены в своей способности продавать ровно столько продукции, сколько им удастся выпустить в течение одного производственного цикла. Стабилизация спроса пока не проглядывается, поэтому производители ноутбуков стараются не рисковать.

Ресурс DigiTimes сообщает, что в попытках получить дополнительные крупные заказы на контрактное производство чипов компания Samsung Electronics проведёт тематические мероприятия Samsung Foundry Forum не только в США, где они традиционно имеют место в силу наличия профильного предприятия в штате Техас, но и в Германии, а также Японии.

Как можно судить по активности конкурирующих Intel и TSMC, обе страны являются перспективными направлениями для строительства предприятий, способных выпускать чипы «на заказ». По крайней мере, TSMC готова построить новые предприятия и в Японии, и в Германии, а Intel соответствующий проект собирается реализовывать только в Германии. Чтобы побороться за клиентов с двумя основными конкурентами, Samsung в этих странах проведёт тематические мероприятия с привлечением потенциальных заказчиков.

На этой неделе Илон Маск (Elon Musk) не ограничился демонстрацией фотографии предсерийного экземпляра Tesla Cybertruck, на котором он проехался в рамках импровизированного тест-драйва. Глава компании решил распространить среди подчинённых традиционно лаконичное послание, на этот раз посвящённое необходимости обеспечить качество сборки этих электрических пикапов.

По сути, проблема возникает при постановке на конвейер любой новой модели, но в случае с Tesla Cybertruck ситуация усугубляется особенностями конструкции. Кузов машины на силовом каркасе обшивается крупными листами нержавеющей стали, которая плохо поддаётся механической обработке и обработке давлением. Допуски на смещение деталей относительно друг друга, по словам Маска, буквально измеряются десятками микрон.

Глава Tesla также привёл пример других типов изделий, требующих подобной геометрической точности: это детали конструкторов Lego и алюминиевые банки для газированных напитков. И те, и другие буквально стоят копейки, но требования к точности их изготовления от этого не становятся более расслабленными. Маск заявил, что если уж производители Lego и банок смогли справиться с трудностями технологического характера, то уж и сотрудникам Tesla необходимо этого добиться.

Сейчас южнокорейская компания SK hynix является крупнейшим поставщиком памяти типа HBM3 для ускорителей NVIDIA, используемых в серверном сегменте. Высокий спрос на них привёл к тому, что по итогам следующего года компания одних только H100 планирует выпустить от трёх до четырёх раз больше, чем в текущем году. При этом уже сейчас возможности партнёров в сфере поставок микросхем HBM3 и упаковке готовых изделий являются ограничивающими дальнейшую экспансию факторами.

Как сообщает Business Korea, компания SK hynix вынуждена в срочном порядке заниматься переквалификацией части сотрудников, чтобы те смогли перейти на работу в подразделение, отвечающее за упаковку микросхем памяти HBM3. Это лишний раз доказывает, что производителям компонентов приходится оперативно перестраиваться под растущие потребности NVIDIA и её клиентов.

Пока речь идёт о десятках специалистов, которым придётся сменить профиль деятельности. Возможно, в масштабах всей отрасли такое количество не кажется большим, но производство памяти отличается высокой степенью автоматизации, и даже довольно крупное предприятие может обходиться не самым многочисленным персоналом.

Одним из наиболее интересных инвесторам заявлений руководства NVIDIA на вчерашнем квартальном мероприятии стало обещание выделить на выкуп собственных акций $25 млрд без уточнения сроков реализации данной программы. Как поясняет Reuters, эта обычно благоприятная для акционеров новость немного озадачила некоторых из них.

По сути, главным источником смущения стал выбор момента для объявления о выкупе акций руководством NVIDIA. Обычно компании приступают к выкупу акций, когда хотят стимулировать рост их курса, но у NVIDIA пока с этим всё в порядке. Сокращение количества акций в обороте, которое достигается выкупом, также позволяет повысить удельный доход на одну акцию, что в глазах инвесторов повышает их привлекательность. Своими действиями, как поясняют некоторые аналитики, руководство NVIDIA стремится показать, что считает текущую стоимость акций не совсем высокой и рассчитывает на дальнейший рост.

Другое объяснение мотивов руководства NVIDIA, как считают эксперты, может быть слишком быстрый рост выручки. Компания буквально не представляет, куда девать деньги. Конечно, масштабирование производства тех же ускорителей вычислений требует каких-то затрат, да и на разработку новых продуктов NVIDIA нужны деньги, но в прошлом году на последние нужды компания потратила не более 27% всей выручки. Если темпы роста последней опередят темпы роста расходов, то возврат средств инвесторам может оказаться уместным и своевременным решением. При этом, в отличие от ежеквартально выплачиваемых дивидендов, выкуп акций оставляет NVIDIA гораздо больше свободы действий в выборе момента и объёмов возврата капитала акционерам. Если деньги потребуются компании для собственных нужд, она просто отложит очередной выкуп акций. Кажущаяся крупной сумма в $25 млрд, которую планируется потратить на выкуп акций, формирует около 2,1% текущей капитализации NVIDIA.

Как успели отметить некоторые источники, использующие деепричастие «выросши», акции NVIDIA начали вчерашнюю торговую сессию уверенным ростом. Однако, к закрытию торгов в США они успели растерять основную часть прироста, который выдвинул их к новым рекордам высот. По сути, по итогам вчерашних торгов они не только прибавили скромные 0,1% к начальной стоимости, но и после них успели потерять ещё 0,63%. Ценные бумаги этой компании к утру закрепились на отметке $471,63, что ниже исторического максимума в $502,66.

Естественно, большинство отраслевых аналитиков сошлись во мнении, что рано или поздно акции NVIDIA вырастут до $600, а некоторые даже подняли планку до $1100 на более длительном горизонте прогнозирования. Представители Morningstar, например, не только отказались от своей прежней рекомендации инвесторам продавать акции NVIDIA, но и заявили, что ускорители вычислений принесут компании $41 млрд выручки по итогам текущего фискального года, а в следующем эта сумма увеличится примерно в полтора раза. Уже в 2028 фискальном году выручка NVIDIA в серверном сегменте может вырасти до $100 млрд, как считают аналитики.

Издание Financial Times воспользовалось кануном выхода квартальной отчётности NVIDIA, чтобы поделиться собственной информацией о планах компании по темпам экспансии производства ускорителей вычислений серии H100, которые пользуются высоким спросом. Напомним, официальные представители компании отказывались говорить о конкретных числах, ссылаясь лишь на готовность NVIDIA и её партнёров увеличивать объёмы выпуска ускорителей каждый квартал до конца следующего года как минимум.

Опрошенные источником сотрудники NVIDIA на условиях анонимности согласились сообщить, что до конца текущего года планируется поставить не более 500 000 ускорителей модели H100, но в следующем году это количество вырастет до 1,5 или даже 2 млн штук. По сути, объёмы выпуска должны как минимум утроиться, а в благоприятном случае вырасти в четыре раза. Принято считать, что вся квота ускорителей вычислений NVIDIA на этот год уже распродана, и новым заказчикам придётся ждать своей очереди до начала следующего года.