Новости Hardware 20 октября 2023 года
Для поставщиков разных типов литографического оборудования третий квартал оказался не таким провальным, как мог бы, потому что китайские компании буквально скупали всё, что было им доступно. Как пояснил в интервью Nikkei Asian Review генеральный директор ASML Петер Веннинк (Peter Wennink), клиенты компании обычно формируют заказы на поставку оборудования как минимум за год, но в третьем квартале получатели оборудования за пределами КНР во многих случаях воздерживались от закупок литографических сканеров этой марки, поскольку сомневались в необходимости дальнейшего расширения производственных мощностей с прежней интенсивностью. Взяв паузу в закупках оборудования, они тем самым позволили Китаю отчасти наверстать упущенное, поскольку на протяжении нескольких предыдущих лет данное направление компанией ASML обслуживалось лишь менее чем на 50% от потребностей местных клиентов.
В итоге в третьем квартале китайские клиенты обеспечили до 46% всей выручки ASML, тогда как во втором квартале доля не превышала 24%. В случае с американской компанией Lam Research, тоже поставляющей оборудование для обработки кремниевых пластин, доля выручки на китайском направлении в третьем квартале последовательно выросла с 26 до 48%, и в текущем квартале она приблизится к 50%, как считают в компании. Другими словами, в третьем квартале китайские производители чипов импортным оборудованием закупались по полной программе — разумеется, с учётом действующих санкций США и Нидерландов.
ASML ожидает, что в обозримой перспективе свежие санкции США лишат её примерно 10–15% выручки на китайском направлении, а для Lam Research ухудшения условий в этом месяце вообще не произошло, поскольку основные изменения имели место год назад. При этом клиенты ASML в Китае будут ограничены в способности наращивать объёмы выпуска 28-нм продукции из-за новых правил экспортного контроля США.
С первого августа власти КНР ввели экспортные лицензии на поставку за пределы страны галлия и германия, которые востребованы при производстве электроники и современных систем связи, и это уже способствовало росту цен на соответствующие виды сырья на мировом рынке, поскольку США должны были пострадать от таких санкций в числе первых, например. Ответным шагом Китая на новые санкции США в сфере поставок оборудования для производства чипов и полупроводниковых компонентов, как поясняет Reuters, должно стать введение с 1 декабря текущего года дополнительных мер по контролю за экспортом графита из Китая.
Другими словами, поставляющим за пределы страны китайским компаниям, которые сообща контролируют более 90% мирового рынка, с первого декабря придётся получать экспортные лицензии, в которых конечные получатели сырья должны будут упоминаться конкретно и достоверно. По оценкам экспертов, данные защитные меры КНР ударят по поставкам графита в США, Японию, Южную Корею и Индию. Графит в разном виде используется при производстве анодов тяговых аккумуляторов для электромобилей, а также в металлургической и химической промышленности. По опыту августовских ограничений на поставку галлия и германия можно сказать, что новые правила экспорта графита из Китая могут привести как к повышению цен, так и к возникновению дефицита на тех рынках, где китайское сырьё не сможет появиться по официальным каналам из-за санкций. Покупателям электромобилей, выпущенных не в Китае, это грозит возросшими затратами.
Крупнейший автопроизводитель мира свои шаги по электрификации модельного ряда делает давно и очень медленно, предпочитая не списывать со счетов гибриды и водородный транспорт, но масштабная экспансия зарядных станций Tesla Supercharger на североамериканском континенте заставила Toyota пойти на сотрудничество с крупнейшим производителем электромобилей, коим является Tesla. Впрочем, на заре становления бизнеса последней Toyota даже была акционером компании Илона Маска (Elon Musk), а также делилась опытом, накопленным при массовом выпуске гибридных машин.
На новом этапе компании будут сотрудничать в сфере использования зарядной инфраструктуры на территории Северной Америки. Все выпускаемые для местного рынка электромобили марок Toyota и Lexus с 2025 года будут изначально оснащаться разъёмами типа NACS для прямого подключения к зарядным станциям Tesla Supercharger. Чтобы сохранить обратную совместимость с инфраструктурой CCS, эти машины будут снабжаться соответствующими переходниками. В общей сложности автовладельцам электромобилей двух этих марок на территории Северной Америки сейчас доступны более 84 000 точек для зарядки тяговых батарей, а с переходом на использование NACS это количество только увеличится — как минимум, на 12 000 постов зарядки. Одновременно Toyota призналась, что её будущий электрический кроссовер с тремя рядами сидений, который будет выпускаться на предприятии в Кентукки, тоже будет оснащаться портом NACS. Об использовании инфраструктуры Tesla уже объявили более десятка крупных автопроизводителей, среди колеблющихся пока остаются только Stellantis и Volkswagen.
Агентство Reuters приводит статистику Counterpoint Research, согласно которой компании Huawei Technologies за первые шесть недель присутствия смартфонов Mate 60 Pro в китайской рознице удалось реализовать 1,6 млн экземпляров флагманского смартфона, основанного на 7-нм чипе HiSilicon Kirin 9000s, созданном в условиях американских санкций и вопреки им. По мнению аналитиков, до конца года Huawei успеет реализовать не менее 5-6 млн таких смартфонов, а в следующем году объёмы продаж будут измеряться двузначными величинами в миллионах штук.
При этом поступающие в продажу в Китае партии смартфонов Huawei Mate 60 Pro весьма быстро раскупаются, из-за чего у обывателей создаётся впечатление, что их практически невозможно купить. По некоторым признакам дебют Huawei Mate 60 Pro в Китае оказался даже более успешным, чем выход семейства Apple iPhone 15, которое продаётся на 4,5% хуже своих предшественников. В третьем квартале объёмы производств смартфонов смогли нарастить только марки Huawei, Honor и компания Transsion Group, в общей же сложности мировой рынок смартфонов сократился на 8%.
Агентство Reuters накануне освежило тему возможного слияния бизнеса Kioxia и Western Digital по производству твердотельной памяти, которая с той или иной интенсивностью обсуждается с 2021 года. Как сообщают информированные источники группа японских банков готова выделить на финансирование сделки $12,7 млрд. Впрочем, поиск источников финансирования для успешной реализации такой сделки вовсе не является обязательным и главным условием.
Проблема заключается в том, что против слияния указанных активов готовы выступать не только китайские антимонопольные органы, для которых соблазн отыграться на американской компании Western Digital после недавнего усиления санкций США довольно велик, но и южнокорейская компания SK hynix, которая является акционером Kioxia и не заинтересована в появлении крупнейшего производителя твердотельной памяти после слияния японской компании с профильным подразделением Western Digital. Если быть точнее, SK hynix является держателем облигаций Kioxia, которые могут быть конвертированы в акции последней, примерно соответствующие 15% от общего количества.
По рассматриваемой сейчас схеме сделки, Western Digital получит чуть больший пакет акций в новой компании после слияния с Kioxia, но возглавит её действующий президент последней. Сперва акции объединённой компании будут размещены в Нью-Йорке, но в дальнейшем вторичное размещение могло бы пройти и в Токио.
В прошлом месяце Tesla представила серьёзно обновлённую версию Model 3, которую будет выпускать на своём китайском предприятии и поставлять в Азию и Европу на экспорт уже в этом году, а профильным изданиям из Северной Америки пока приходится ориентироваться только на чужие впечатления и откровения, касающиеся знакомства с новой машиной. В каталоге аксессуаров для рестайлинговой Tesla Model 3 уже можно обнаружить изображение электромобиля с характерным для версии Plaid шильдиком на крышке багажника.
Напомним, что старшие Model X и Model S существуют в версиях Plaid, но они оснащаются тремя электродвигателями и в целом более динамичны по сравнению с прочими комплектациями электромобилей этих двух моделей, обеспечивая время разгона до 100 км/ч примерно за две секунды. Вот так выглядит шильдик Plaid «живьём», причём его можно купить отдельно и приклеить абсолютно на любой предмет, не говоря уже о различных версиях электромобилей Tesla:
Нюанс заключается в том, что на обновлённой Model 3 этот шильдик соседствует с упоминанием о наличии у электромобиля только двух электродвигателей вместо трёх. Возможно, Tesla Model 3 Plaid, если таковая вообще появится, будет оснащаться упрощённой трансмиссией и силовой установкой. Ранее Илон Маск (Elon Musk) давал понять, что не видит смысла в создании Plaid-версии более доступных и массовых электромобилей Model S и Model X, но его мнение могло поменяться как под нажимом конкурентов, так и по итогам изучения предпочтений региональных покупателей. В той же Европе, например, более компактная Model 3 Plaid пришлась бы многим по вкусу, чем крупные Model S и Model X в соответствующем исполнении. Следует учитывать и растущий ассортимент китайских электрических спорткаров на рынке КНР. Впрочем, присутствие эскиза в каталоге аксессуаров ещё не говорит явным образом о наличии у Tesla твёрдых намерений выпускать Model 3 Plaid.
Фонды и инвестиционные компании разного масштаба, по информации Bloomberg, начали терять интерес к акциям тайваньской компании TSMC и даже избавляться от них, считая связанные с этим островом геополитические риски более серьёзной угрозой, чем потеря потенциального дохода от роста капитализации крупнейшего контрактного производителя чипов. К тому же, имеющиеся акции TSMC продали структуры, подконтрольные знаменитому миллиардеру-инвестору Уоррену Баффетту (Warren Buffett).
Как известно, TSMC сейчас пытается диверсифицировать свою производственную базу по географическому признаку и не концентрироваться на Тайване в той мере, что раньше. Ведётся строительство локальных предприятий в Японии, США, запланировано совместное предприятие в Германии. По мнению инвесторов, необходимость распределять ресурсы по этим проектам снизит экономическую эффективность бизнеса TSMC, что само по себе тоже отпугивает желающих вложиться в акции компании.
С другой стороны, ASML является поставщиком оборудования для TSMC, но при этом она не завязана только на тайваньскую компанию, и также сотрудничает с Intel и Samsung, помимо прочих. В этом отношении базирующаяся в Нидерландах ASML в большей степени защищена от последствий вероятного обострения конфликта между США и КНР в отношении Тайваня. Строительство предприятий TSMC за пределами острова выгодно ASML, поскольку она будет снабжать их своей продукцией. В этом смысле даже падение выручки от поставок оборудования в Китай не является сдерживающим фактором для инвесторов, готовых вложиться в акции ASML.
